common_backend

米国株はAI投資・好決算・金利低下を支えに大幅高、S&P500とNASDAQは最高値更新、為替は日本の円買い介入観測でドル円が急落。
✅為替市場
・ドル円は一時160円台後半まで上昇後、円買い介入観測で155円台まで急落
・終盤は156円台半ばで推移し、円は2022年以来の大幅高
・日本当局は約2年ぶりに為替市場へ介入したと複数報道
・円ショートが積み上がっていたため、ポジション巻き戻しが加速
・ドル指数は約1％下落し、主要通貨に対してドル安
・ユーロはECB据え置き後も利上げ観測が残り対ドルで上昇
・ポンドはBOE据え置き後、インフレ警戒を背景に底堅い
・スイスフランも対ドルで上昇し、リスク回避通貨に資金流入
・原油反落でインフレ懸念は一部後退したが、地政学リスクは残存
・ドル円は介入後も日米金利差が残り、戻り売りと押し目買いが交錯しやすい局面
✅債券市場
・米10年債利回りは4.38〜4.40％近辺へ低下
・米2年債利回りは3.90％台へ低下
・米30年債利回りは4.98％近辺へ低下
・10年2年スプレッドは約0.52％で順イールド継続
・短期金利低下がやや大きく、カーブはブルスティープ化
・米GDPは前期比年率2.0％と景気の底堅さを確認
・一方でPCEインフレは前年比3.5％、コアPCEは3.2％でFRBの利下げ余地を制限
・新規失業保険申請件数は18.9万件へ低下し、労働市場の強さを示した
・FRBは金利据え置き後もインフレ警戒を維持
・金利低下は株式のバリュエーション支援材料になったが、インフレ再加速が上値抑制要因
✅株式市場
・S&P500は73.06ポイント高の7,209.01、1.02％上昇で最高値更新
・NASDAQは219.07ポイント高の24,892.31、0.89％上昇で最高値更新
・ダウは790.33ドル高の49,652.14、1.62％上昇
・Russell2000は60.43ポイント高の2,799.90、2.2％上昇
・VIXは株高と金利低下を背景に低下基調
・4月のNASDAQは約15％高で2020年以来の強い月間上昇
・S&P500も月間で約10％高となり、AI・決算・金利低下が支援
・通信サービスはAlphabet急伸で強く、セクター全体を押し上げ
・Alphabetは好決算とAI投資評価で